La Banca del Portogallo ha attivato il piano per prevenire l´eccesso di credito. Le misure si applicheranno solo ai nuovi prestiti.
Il Portogallo era uno dei pochi paesi europei che non aveva limitazioni di credito. Ma, data la crescita di nuovi prestiti, la Banca del Portogallo ha annunciato misure per prevenire eccessi, che verranno applicati all'abitazione e al credito al consumo. Deco dice che è "un primo passo" per ottenere un credito responsabile. Ma volevo che tu andassi oltre.
La Banca del Portogallo ieri ha emesso raccomandazioni alle banche per applicare tre limitazioni che si applicheranno solo ai nuovi prestiti effettuati a luglio. Per garantire che le famiglie siano in grado di soddisfare il loro debito, vogliono evitare che il tasso di stress superi il 50% per tutta la durata del prestito. Cioè, il costo prevedibile delle rate del prestito non peserà più della metà del reddito netto della famiglia.
L'autorità di vigilanza ritiene che l'Euribor inizierà a salire dai minimi attuali, anche se gradualmente. Pertanto, al fine di calcolare il tasso di sforzo che funge da base per la concessione del credito, le banche dovranno calcolare quale sia il valore del vantaggio con l'Euribor più elevato. In crediti superiori a dieci anni, devono aggiungere tre punti percentuali al valore attuale delle tasse.
Recentemente le banche hanno concesso un certo credito con un tasso di sforzo del 30%. Ma senza incorporare potenziali aumenti nell'Euribor. Se il tasso sale di tre punti percentuali, si ottiene un credito con uno sforzo implicito di circa il 50%. L'obiettivo è evitare di creare "l'illusione della capacità di rispettare il debito sull'intero orizzonte temporale del contratto".
"L'ambiente prolungato dei bassi tassi di interesse, unito alla ripresa economica, crea incentivi per una maggiore concorrenza tra le banche e potenzialmente per un'eccessiva riduzione del grado di inasprimento degli standard di credito". Il supervisore teme inoltre che vi siano incentivi a concedere prestiti a clienti che non sono in grado di rimborsarli quando l'interesse inizia a salire.
I termini più lunghi in Europa
Nella strategia per prevenire l'indebitamento eccessivo dalla minaccia di stabilità finanziaria, un'altra questione chiave è la maturità dei prestiti. Il prestito per l'alloggio concesso in Portogallo, che ha la maggiore scadenza in Europa. In media durano 33 anni e ci sono contratti per oltre 40 anni. La Banca del Portogallo vuole impedire che il credito venga erogato per periodi di oltre quarant'anni. E che entro il 2022 la scadenza media è di 30 anni. Un altro modo per limitare i contratti molto ampi consiste nell'adattare i rendimenti considerati per il tasso di sforzo se la durata del prestito supera i 70 anni del mutuatario. A complemento di queste misure c'è la relazione tra l'importo finanziato e il valore delle case. I prestiti non possono superare il 90% della valutazione o il prezzo della proprietà.
Sebbene abbia introdotto regole per fermare l'euforia nel credito, la Banca del Portogallo prevede alcune eccezioni. Ma quando le banche non riescono a soddisfare i vincoli, dovranno spiegarsi al supervisore. Se le giustificazioni non sono soddisfacenti, possono essere penalizzate, richiedendo più capitale.
Natália Nunes, capo del Deco's Surplus Support Office, ha affermato che queste misure sono "un primo passo". Ma ho preferito che invece di raccomandazioni le limitazioni dovessero essere vincolanti. "L'aspettativa è vedere l'atteggiamento che la banca avrà". D'altro canto, l'Associazione bancaria portoghese (APB) comprende che "la raccomandazione del Banco de Portugal è formulata con un carattere più preventivo e non con la probabilità di una materializzazione imminente dei rischi che intende proteggere".
Notizie: Diário de Notícias